5.15 시장동향 정리

## 5월 15일 시장 동향 정리

## 주간 일정

1) 연준 위원 연설

• 이번 주 총 11명의 연준 위원들 발언이 있음. 거시적으로는 이들이 생각하는 인플레이션에 대한 생각과 경기에 대한 전망을 볼 수있음.

• 단기적으로는 6월 FOMC에서 각각이 어떤 의견을 개진할 가능성이 높은지 예측해 볼 수 있음

2) 부채한도 협상

• 주말 동안 백악관 스탭, 하원의장 보좌진이 부채한도와 관련한 실무 논의 지속

• 바이든 미 대통령은 화요일에 합의점을 찾을 것이라고 발언하였음

• 파이낸셜타임즈는 백악관이 공화당의 안건을 일부 수용하는 선에서 타결 할 것이라고 전망

3) 튀르키예 대선

• 결선 투표 진행 가능성이 높은 상황, 개표율 90%를 넘긴 상황에서 현 대통령 에르도안의 득표율이 50%를 하회하며 결선 투표 가능성이
높음

• 튀르키예의 대선 결과에 따라 서방의 지정학적 변화가 생길 수 있음. (실리 추구가 이유지만) 친러로 간주되던 나토 가입국인 튀르키예는 에르도안이 낙선하게되면 러시아는 고립될 가능성이 있다는 분석

## 주간 전망

• 5월들어 통화정책의 방향 변화가 확인 되었고 인플레이션이 추세적으로 하락을 시작하고 있다는 데이터를 확인하고 있음

• 고용 또한 6개월 평균을 하회하며 균형을 찾고 있는 모습들이 확인되고 있는 상황

• 이제는 통화정책에 대한 이슈보다는 경기에 대한 이슈가 시장을 지배할 가능성이 높아보임

• 고용이 후행적이라 경기가 나빠지면 일시에 고용시장이 위축될 수 있다는 우려도 있으나 미국의 노동시장 여건 (이민제한, 코로나 이후 조기 은퇴로 인한 노동인구 감소) 변화로 일시에 고용이 후퇴할 가능성은 낮아보임

• 따라서 연착륙에 대한 가능성을 높인 투자 (매도 후 관망 보다는 유망 섹터 및 기업의 분할 매수 또는 holding) 적합할 것으로 판단됨

## 빅테크 동향

1) 테슬라

•  미국에서 Model S 세단, Model X SUV 및 Model Y 크로스오버의 가격을 소폭 인상

• 일본에 모델 S와 X 출시 , 좌핸들로 출시

• 상하이시 자율주행, 로봇 등 테슬라와 협조 발표 (중국 내 FSD 활성화 기대 높임)

2) 애플

• 1분기 라틴아메리카에서 아이폰 점유율 성장 (Apple이 iPhone 14의 메모리 업그레이드와 많은 자사 제품에 대한 일부 보조금을 제공함으로써 판매를 공격적으로 추진했으며, 아이폰 11리퍼비시 진출후 이에 대한 교체 수요 폭발로 분석)

• Apple, 애플TV+ 신규 및 복귀 가입자에게 MLS Season Pass 1개월 무료 평가판 제공

3) 알파벳

• 구글의 CEO 순다르 피차이, 인공지능이 역사상 가장 심오한 변화 중 하나라고 발언 (특히 인공지능의 출현으로 노동시장이 소멸하는 것이 아니라 변화할 것이라고 설명)

• 일본 비디오 게임 회사 Taito와 함께 아케이드 클래식 Space Invaders 게임의 새로운 증강 현실 버전을 작업 중

• Google Bard 인공 지능 시스템이 확장 중이며 향후 Adobe Firefly 이미지 생성기의 통합 준비

4) 마이크로소프트

• EU, 액티비전블리자드 인수 승인 임박 (영국 규제 당국의 입장과 미국 공정거래위원회의 블리자드 인수 관련 소송 등 난제는 계속 될 듯)

5) 아마존

• 더 빠른 배송과 비용 절감을 위해 배송 네트워크를 최적화

• 집안 상황 이해하는 새 가정용 로봇 개발중 (얼마전 출시한 아스트로와 다른 로봇)

6) 메타

• 메타, 광고주를 위한 도구로 'AI 샌드박스'에 뛰어들다 (광고주가 자료의 배경으로 사용할 수 있는 이미지를 만드는 데 도움이 되는 배경 생성, 광고주가 이미지를 Meta 플랫폼 전체에서 올바른 크기로 자동 조정할 수 있도록 하는 이미지 노출 등 점진적으로 광고주에게 제공 예정)

7) 엔비디아

• Nvidia H100 및 A100, 그린 팀, TSMC에 추가 주문

## 반도체 / 클라우드 & 인공지능 동향

1) 반도체

• SMIC, 용량 가동률이 70% 아래로 떨어질 것으로 예상

• TSMC, 해외 28nm 이하 Capa 증설 준비

• Foxconn, 2Q23 매출 감소 전망

• Oppo, 칩 디자인 자회사 폐쇄, MariSilicon 칩 중단

• Broadcom, VMware 인수, EU, 거래 승인 일정 연장

2) 클라우드 & 인공지능

• "AI 논문 생산량 상위 9곳 中대학… AI 민간투자 규모는 美 1위”

• "AI에 쏠리는 관심, 고성능컴퓨팅(HPC) 수요 증가로 이어지고 있다”

• ZTE, 인도네시아에서 데이터센터 및 클라우드 개발 기회 공개

## 전기차 & 배터리 / 에너지 동향

1) 전기차 & 배터리

• 토요타, 10년간 215만 고객 차량 데이터 노출 사과

• SK에코플랜트, 남유럽 폐배터리 재활용 시장 ‘공략’

• "中, 유럽서 K배터리 턱밑 추격...정부 지원 확대 절실"

2) 에너지

• First Solar 주식, 스웨덴 태양광 기술 회사 인수로 급등

• 미국 재무부, 새로운 태양광 세금 공제 지침 발표 (중국 소재가 포함되어도 미국 생산 시설에서 생산되면 보조금 지급)

## 활기찬 월요일 되시길 바랍니다.

## 미래에셋증권 조경상 팀장 / 수석