Crypto Valuation

2024년 3월 10일(일요일) Crypto Valuation

- 작성 : Aurum Research

[Crypto]

- Market Sentiment : 79(Extreme Greed) (18년 Bear Market 11, 21년 Bull Market 95)

- BTC Google Trends : 51(18년 Bear Market 9, 21년 Bull Market 67)

- BTC Dominance : 51.9%(18년 Bear Market 70%, 21년 Bull Market 39%)

- 업비트 거래량 / 바이낸스 거래량 : 32.1%(19 Bear Market 6%, 21년도 Bull Market 38%)

- 바이낸스 거래량 MDD : -79.3% (거래량 : $19,520,459,312)

- 업비트 거래량 MDD : -82.3% (거래량 : ₩8,142,408,829,980)

- BTC Asset Rank : 9등

- ETH Asset Rank : 20등

- BTC / Gold 시가총액 : 3.15%

- ETH / Silver 시가총액 : 0.34%

→ 구글 트렌드 지난주 26에서 51로 상승했으며 비트코인/금의 시총 비율이 3%를 돌파함

[Crypto ETF]

- 비트코인 ETF 거래량 : $158,380,000

 - Binance BTC 거래량 : $1,352,993,200

 - Upbit BTC 거래량 : ₩377,807,302,902

- ETF 거래량 / CEX 거래량 : 9.64%

- 비트코인 ETF AUM : $53,112M

 - IBIT 거래량 : $89,806,900, AUM : $12,597M, 0.71%

 - FBTC 거래량 : $27,887,800, AUM : $7,796M, 0.36%

 - GBTC 거래량 : $24,418,700, AUM : $27,238M, 0.09%

 - BITB 거래량 : $8,228,500, AUM : $1,823M, 0.45%

 - ARKB 거래량 : $3,950,500, AUM : $2,485M, 0.16%

 - BTCO 거래량 : $1,692,600, AUM : $380M, 0.45%

 - BRRR 거래량 : $853,900, AUM : $253M, 0.34%

 - BTCW 거래량 : $725,000, AUM : $59M, 1.23%

 - HODL 거래량 : $510,900, AUM : $286M, 0.18%

 - EZBC 거래량 : $305,200, AUM : $190M, 0.16%

→ 비트코인 ETF AUM 지난주 $45,089M 에서 $53,112M 으로 상승함

→ 비트코인 ETF 거래량이 CEX 대비 지난주 3.8%에서 이번주 9.6%로 상승했으며 새로운 자금이 지속적으로 유입되고 있음을 보여줌

[Crypto Onchain]

- BTC MVRV 비율 : 2.6663(1 이하인 경우 저평가)

- BTC 미실현 순수익 (NUPL) : 0(0 이하일 때 손실 구간에 있는 코인이 더 많음)

- BTC 단기 보유자 SOPR : 1.0356(1 이하일 때 155일 미만 투자자에 대해 손실 구간에 있는 코인의 비율이 높음)

- BTC 장기 보유자 SOPR : 2.4604(1 이하일 때 155일 이상 투자자에 대해 손실 구간에 있는 코인의 비율이 높음)

- BTC 마이너의 수입 중 트랜잭션 비용 비율 : 3.8%(2018년 Bear Market 0.99%, 2021년 Bull Market 14.49%)

[Crypto Offchain]

- BTC Margin Lending Ratio : 29.3%

- BTC Perpetual Funding Rate : 0.012%

- BTC Basis : 0.063%(Contango)

- Put/Call Option Open Interest Ratio : 1.18

→ 선물/옵션 시장 모두 강세인데 1) 상승장에는 자연스러운 현상 2) 다소 과열되어서 조정이 임박했다 3) 상승장에는 단기적으로 과열된 국면을 해소(조정)하면서 올라간다와 같이 다양한 해석이 가능하고 투자자의 철학에 맞게 해석하면 됩니다.

#크립토지표

지난글